福建省首只短期融资券昨上市

10亿元翔鹭石化企业(厦门)有限公司短期融资券被抢购一空,主承销商兴业银行称债券的发行实现了台资企业在祖国大陆发行企业短期融资券零的突破

本报讯 (吴汀煌)昨日,兴业银行主承销的首支短期融资券——翔鹭石化企业(厦门)有限公司短期融资券在银行间债券市场成功发行,10亿元短期融资券被抢购一空。兴业银行厦门分行党委书记、副行长陈信健说,该债券是福建省发行的第一只企业短期融资券, 实现了台资企业在祖国大陆发行企业短期融资券零的突破。据了解,该债券发行总额10亿元,期限为365天,每张面值100元,采用贴现发行,到期按面值兑付,经大公国际资信评估有限公司评定,短期信用等级为最高级A1+。陈信健说,目前货币市场资金比较宽松,翔鹭石化短期融资券比较高的利率自然会吸引大量的货币市场资金的追捧。

据悉,短期融资券是指我国境内具有法人资格的非金融企业,依照有关规定在银行间债券市场发行并约定在一定期限内还本付息的有价证券。短期融资券的引入是我国推进金融市场建设、拓宽企业融资渠道的重大举措。对于企业来说,通过市场化定价方式发行短期融资券,可大大降低财务成本。陈信健说,就目前情况看,一年期银行贷款利率高达5.58%,翔鹭石化发行的短期融资券的一年期发行利率为3.52%,二者利差为2%左右,这样一算,翔鹭石化企业(厦门)有限公司10亿元短期融资券一年就可以为企业节约资金成本2000万元。

目前短期融资券的主承销商大都是商业银行,今年3月兴业银行首批获得短期融资券主承销商资格。陈信健说,翔鹭石化短期融资券是兴业银行主承销的第二只企业短期融资券,在此之前,该银行已为中铁物资成功发行了10亿元短期融资券。短期融资券市场的发展及企业债券融资偏好的形成,商业银行流动资金贷款投放过多的压力将逐步减轻,承担过多信贷风险的局面将会扭转,在债券市场的运作空间和盈利机会也会增加。陈信健说,开展企业短期融资券的主承销业务对银行而言是介入投行业务的一种“练兵”,也是为今后混业经营“铺路”。

据陈信健介绍,央行《短期融资券管理办法》自今年5月24日发布以来,短期融资券因年利率远远低于一年期贷款基准利率,能节省较多的财务成本而受到众多企业的青睐,短期融资券也成了2005年货币市场耀眼的亮点。据统计,截至目前,银行间债券市场已迎来60多只短期融资券,累计发行量近1400亿元,包括了3个月期、6个月期、9个月期和1年期4个品种。陈信健说,短期融资券提供了一个继股票IPO之外,吸引全国性资金流入的融资渠道,为区域经济的发展创造了全新的供血机制。目前,厦门还有近20家企业具备发行短期融资券的条件。陈信健说,在新股发行暂停的情况下,他希望翔鹭石化短期融资券的发行能为厦门市企业拓宽融资渠道,降低融资成本起到良好的示范作用。

链接

什么是短期融资券

短期融资券是指企业依照《短期融资券管理办法》规定的条件和程序在银行间债券市场发行和交易并约定在一定期限内还本付息的有价证券。

融资券对银行间债券市场的机构投资人发行,不对社会公众发行,只在银行间债券市场交易。

企业发行融资券实行余额管理。待偿还融资券余额不超过企业净资产的40%。融资券的期限最长不超过365天。融资券发行由符合条件的金融机构承销,企业自主选择主承销商。

企业发行融资券,均应经过在中国境内工商注册且具备债券评级能力的评级机构的信用评级,并将评级结果向银行间债券市场公示。

(来源:厦门日报)